一、7月份国内焊管产量环比回落

7月份全国焊管产量208.89万吨，较去年同期增加9.22万吨，同比增长4.62%；较6月份减少12.69万吨，环比下降-5.73%。7月份全国生产钢材5101.02万吨，焊管/钢材比为4.10%。

2008年1-7月份累计生产焊管1352.50万吨，较去年同期增加87.54万吨，同比增长6.92%。

从7月份的产量变化情况可以看出，国内焊管市场在7月份开始走弱，疲软的市场迫使生产企业通过减产、限产等手段稳定市场。

图1：2006-2008年焊管月产量对比图

图2：2006-2008年焊管月累计产量对比图

图3：2006-2008年焊管各月日均产量对比图

从区域分布上来看，7月份与6月份的变化不大，华北、华东两大主产地依然占据七成以上的份额。由于市场处于资源相对过剩的局面，华北、华东等产量明显大于消费量的地区，所占比例略有下降，东北、西南等地区由于需求尚可，所占比例略有上升。

图4：2008年6/7月份全国焊管累计产量区域分布图

二、7月份焊管出口量明显回升，进口量继续回落

（一）7月份焊管出口量环比明显回升

2008年7月，全国焊管出口40.02万吨，较上年同期减少18.60万吨，同比增长-37.14%；较上月增加13.28万吨，环比增长49.70%；完成出口金额48591万美元，平均参考价0.1214万美元/吨，再创历史新高；2008年7月，全国钢材出口720.76万吨，焊管/钢材出口量比为5.55%，高于4.10%的产量比。可见，焊管相对其他品种而言，对出口的依赖度稍高一些。

图5：2006-2008年度全国焊管出口分月统计

图6：2007-2008年度焊管月累计出口量同比增长率变化图

出于对出口形势不稳定的担忧，7月份集中报关出口的焊接钢管较6月份有了明显的增加。同时，受奥运影响，自7月份开始，国内需求开始走向低迷，过剩的产量在内贸市场难以消化，也使得商家不得不通过大量出口来缓解。

（二）7月份焊管进口量继续下降

进口方面，2008年7月份全国进口焊管17498吨，较上年同期减少2648吨，同比下降13.07%，本年度单月进口量同比首次回落；环比下降-16.92%，环比自3月份之后持续回落。7月份全国完成焊管进口4158万美元，平均参考价0.2376万美元/吨。

图7：2006-2008年度全国焊管进口分月统计

从进口量的持续下降可以看出，随着生产企业技术和工艺水平的提高，我国焊管自给率不断提升。

图8：2007-2008年度焊管月累计进口量同比增长率变化图

从进出口的单价对来看，2007年我国进口焊管单价始终高出出口单价100%以上，全年基本在150-200%之间。而进入2008年后，这个数值开始在100%附近徘徊。焊管出口单价的不断提高，一部份原因是通胀已经人民币升值，另一部份原因则是我国出口焊管产品附加值的提升。

图9：2007-2008年度焊管进出口单价对比图

三、国内需求状况

据统计，7月份全国焊管表观消费量170.62万吨，环比减少26.34万吨，与去年同期相比增加25.04万吨，同比增长17.20%；1-7月份全国焊管表观消费量累计1183.79万吨，同比增长23.12%，高于于去年全年17.04个百分点。

表1：2000年以来年我国焊管生产及消费情况表

7月份表观消费量的环比回落和累计消费量增速减缓，从数据上体现了下半年需求的变化趋势，随着投资环境的恶化，国内各种工程建设的开工率和新开工数量将会有所下降，全社会对各种钢材的需求量也将相应回落，下半年需求整体性萎缩的风险大大增加。

图10：2007-2008年度国内焊管月表观消费量对比图

图11：2008年度国内焊管产量与表观消费量对比图

四、8月份国内焊管市场回顾

8月份国内钢市整体震荡调整，主流品种价格上中旬不断下滑，至月末建筑钢材、中板开始反弹，热卷也企稳回升。带钢市场经历了半个月以上的弱势运行之后，在新的华北带钢会议精神的影响下，市场价格也开始再度上涨。焊管方面，本月基本呈箱体震荡格局，走势上先跌后涨，振幅多控制在100元/吨以内。

（一）国内焊管价格走势

8月份开市，市场需求继续萎缩，厂家出货量大大减少，原材料价格也不断走低。焊管市场在缺乏各方面支撑的情况下，开始连续性的空量下跌。仅北京市场因交通受限、多数商家休市，报价保持坚挺。

图12：京津沪焊管价格走势图（2007.09.01～2008.08.31）

（二）国内主要城市焊管价格变动

从8月份全月价格波动情况来看，8月份全国各城市焊管价格基本都在延续深幅下跌的势头。

从具体幅度上来看，华东、华北等产能集中的地区跌幅明显较大，多在500元/吨以上；东北、西南地区由于需求尚可，下跌的幅度较小；西北地区由于运输不畅，运费成本偏高，前期高位的库存资源尚未消化，价格下跌不多；北京市正值奥运月，市场成交几乎停滞，市内货运成本较高，市场报价始终保持坚挺。

图13：7月份全国主要城市焊管价格变化

（三）成交及库存状况

成交方面，8月份国内焊管成交整体低迷，由于投资环境的恶化，各地工程较去年有所减少，实际需求量的增速呈下降趋势，终端用户的采购积极性处于低位。同时，8月份的气候我国多数地区不适宜室外施工，也对需求产生了一定的抑制作用。

库存方面，由于终端市场的成交不畅，贸易商基本停止补库，以消化现有资源为主，8月份社会库存呈下降趋势，而生产企业库存则持续增加。

五、9月份焊管市场触底反弹

9月份，国内需求有望放大，市场技术性调整到位，价格反弹的条件基本成熟。预计9月份影响市场的主要因素有：

（一）全国范围的需求开始恢复

9月份，北京奥运会将于20日结束，同日交通亦将全面解禁。近日，北京市内重大工程已经开始动工，预计中下旬开工数量将继续增加，被压制了两个多月的终端需求将集中释放，北京市场将重新活跃起来。同时，以北京为中心的华北市场也会再次启动，工程量的增加、运输的畅通等将极大程度的激活本地市场。

随着华北地区市场的复苏，南下资源相对数量将有所减少，华东、华南区域的资源供应压力将会大大降低。并且，中下游的采购热情也会随华北市场的启动而重新高涨，市场成交将稳步回升。

9月份是东北地区施工季节的尾声，工程收尾阶段的赶工也将带来较大的需求量，市场的活跃程度较前期增大的可能居多。

西南地区的灾后重建工作继续进行，对基础材料的需求将长期保持稳定的规模和数量。

受国内市场整体回暖的影响，国内其他地区也将走出七八月份的阴影。

（二）市场技术性调整基本到位

7-8月份，国内钢市经历了一波又一波的下跌浪潮，市场价格整体跌幅超过10%，部分品种接近15%，焊管价格从6000元/吨左右的高位直线跌落至5400元/吨以下。市场价格的超跌，使得贸易商和厂家均蒙受了较大的损失，反弹的需求异常强烈。

（三）出口形势严峻程度有增无减

过去半年多时间里，美国对中国发起了10多起反倾销调查和4起反倾销和反补贴合并调查，针对钢管进口的立案调查就有4起。从商务部和国际贸易委员会作出的初裁结果来看，显然有利于美国钢厂，对焊管的反补贴和反倾销税是美国首次对中国钢产品征收“双反”税。

8月21日，加拿大国际贸易法庭（CITT）裁定，原产于或来自中国的普碳焊管存在倾销和补贴行为，并且已经对加拿大钢厂造成伤害。因此，加拿大边境服务署（CBSA）将向中国普碳焊管征收反补贴和反倾销关税。至此，中国焊管在北美遭遇全面限制。

日前坊间盛传政府将取消钢铁5%的出口退税，其中并不包括钢管制品，即原本享受退税政策的钢管产品将继续享有原定的退税优惠幅度。不过在接下来的出口中，企业也应注意丰富品种，加大高附加值产品出口的比例，更重要的是开展多元化的出口贸易，避免出口地过于集中而招致对方的反倾销诉讼。

（四）宏观经济形势决定市场的持久力

从目前各方因素来看，当前即将开始的这一波反弹行情主要是前期价格超跌和受压制的需求释放两方面因素造成的，仅有这两个因素发挥作用，本轮反弹的持续能力当不会太强，专家分析，10月上旬至中旬，市场将会再度降温。而价格的下一步动向是转头向下还是横盘整理，宏观经济形势将发挥重要作用。在投资环境好转、投资者心态回稳、国民经济继续高速发展的前提下，市场价格才能稳稳的站在山岗上。

综上，9月份将是焊管市场止跌反弹的一个月，但在反弹的高度与周期方面，市场不宜过于乐观。